金融时报：高利贷悲剧警示融资结构问题

近日，山东冠县 刺死辱母者 一案引发社会广泛关注。此案的直接起因在于高利贷追债。背负月息达10%高利贷的小企业主苏银霞，在遭到逼债人的极端侮辱后，其子持刀刺死了逼债的 辱母者 。

此案在引发社会广泛争论的同时，凸显了当前中小民营企业所面临的融资难题，暴露了民间融资尤其是高利贷暗藏的风险隐患，也警示着融资结构失衡问题的存在。

坦白地说，融资难题一直是民营企业，尤其是中小微企业面临的困境，同时也是一个世界性难题。近年来，从中央到相关部委以及地方政府部门连续出台了一系列措施，缓解中小微企业融资难、融资贵问题，并取得了积极成效。但在经济下行压力较大的背景下，中小微企业融资矛盾依然不断凸显。有观点表示，民营企业由于从传统金融机构获得融资的难度加大，不得不转向民间借贷，而这已经成为普遍现象。

从该案来看，小企业主苏银霞名下的企业，自2015年前后因经营困难即四处举债，融资渠道包括商业银行、担保贷款、租赁和高利贷等。而悲剧正是起因于月息10%的高利贷。

由于我国融资结构和法律体系并不完善，民间借贷一直游离于正规金融渠道之外，在发挥着正规金融渠道补充作用的同时，其盲目、无序、隐蔽的缺陷日渐凸显，尤其是当部分民间借贷演变为高利贷后，风险隐患不可低估。有报道称，近几年因高利贷发生的纠纷年均都在万件左右，2017年第一季度尚未结束，相关高利贷案件数量就已经超过2009年全年总和。

高利贷由于其借贷利率远高于正常利率水平，一旦资金借入者的资金链出现问题，偿还借款以及高额利息就成为问题，还会出现暴力催收借款的事件，与此相伴而生的，则是暴力抗收。这样的案例在此前几年也时有发生。

过往的教训，不可谓不深刻。即便如此，各种形式的高利借贷行为依然在不断上演。究其原因，既有现行融资结构失衡的弊端，也有各种利益的纠葛。因此，为引导民间借贷规范发展，维护金融秩序，当有一揽子措施，以综合 药方 化解中小企业融资困境，对高利贷等行为加以治理。

首先，要加大金融支持力度，不断丰富金融组织体系，改善金融生态体系，全方位缓解小微企业的融资难题。几年前，国务院总理李克强谈及金融供给时曾表示，正像自然界有大树，也有小草;企业界有跨国公司，也有小微企业一样，金融系统也应该既有生态的大循环，也有小循环;既有大银行，也有小银行，乃至有村镇银行。因此，要解决中小企业融资困境，就需要在促进大银行加大对中小企业扶持力度的同时，大力发展民营银行，建立起良好的金融生态体系，使多层次的金融体系得以培育，更全面、有效地支持各类企业发展，支持实体经济发展。这也是当前深化金融体制改革的重要一环。

其次，要引导民间借贷规范化、阳光化。从民间融资本身看，与其去封堵已经存在的民间借贷渠道，不如对其加以合理疏导，让民间融资这一草根金融，从 地下 走到 地上 ，以 阳光化 的方式构建相应的融资体系，让民间金融在风险可控和法律允许的情况下走向正规轨道，使其为中小企业服务，带动地方经济发展。几年前，浙江温州公布了《温州市民间融资管理条例实施细则》，便拉开了民间融资阳光化、规范化、合法化的大幕。

再次，对于各种违法融资活动应严厉打击，维护金融秩序，杜绝暴力犯罪活动。对于违法的民间融资，尤其是非法集资等，需要从严治理，保障人民群众财产安全。在高利贷行为中，高利贷的借款方，如果无法按时还贷，会有巨大的心理压力，甚至因此走上绝路，或为了还贷铤而走险，走上违法犯罪的道路。而放贷人员在借贷者无法支付高额利息或者本金时，往往采用跟蹤、恐吓、非法拘禁、殴打等违法犯罪行为。因此，高利贷通常与非法暴力相依存，既破坏了社会安定，又影响了家庭幸福。

冰冻三尺非一日之寒 。化解中小企业融资难题，避免类似悲剧再次上演，最关键的还是要深化金融体制改革，优化融资结构，为众多中小民营企业创造良好的融资环境。

作者：赵洋